Proses Perencanaan Portofolio, Langkah demi Langkah

Ada beberapa hal yang lebih penting dan lebih menakutkan daripada menciptakan strategi investasi jangka panjang yang memungkinkan seseorang untuk berinvestasi dengan percaya diri dan kejelasan tentang masa depannya. Membangun portofolio investasi memerlukan proses perencanaan portofolio yang disengaja dan tepat yang mengikuti lima langkah penting.

Langkah 1: Menilai Situasi dan Tujuan Keuangan Saat Ini

Perencanaan untuk masa depan membutuhkan pemahaman yang jelas tentang situasi investor saat ini sehubungan dengan di mana dia ingin berada. Itu membutuhkan penilaian menyeluruh atas aset lancar, kewajiban, arus kas, dan investasi mengingat tujuan paling penting investor. Tujuan perlu didefinisikan dan dikuantifikasi secara jelas sehingga penilaian dapat mengidentifikasi kesenjangan antara strategi investasi saat ini dan tujuan yang dinyatakan. Langkah ini perlu mencakup diskusi terbuka tentang nilai-nilai, kepercayaan, dan prioritas investor, yang semuanya menentukan arah untuk mengembangkan strategi investasi.

Langkah 2: Menetapkan Tujuan Investasi

Membangun tujuan investasi berpusat pada pengidentifikasian profil pengembalian risiko investor. Menentukan berapa banyak risiko yang bersedia dan dapat diasumsikan oleh investor, dan seberapa besar volatilitas yang dapat ditahan oleh investor, adalah kunci untuk merumuskan strategi portofolio yang dapat memberikan pengembalian yang diperlukan dengan tingkat risiko yang dapat diterima. Setelah profil pengembalian risiko yang dapat diterima dikembangkan, tolok ukur dapat ditetapkan untuk melacak kinerja portofolio. Melacak kinerja portofolio terhadap tolok ukur memungkinkan penyesuaian yang lebih kecil untuk dilakukan di sepanjang jalan.

Langkah 3: Tentukan Alokasi Aset

Dengan menggunakan profil pengembalian risiko, seorang investor dapat mengembangkan strategi alokasi aset. Memilih dari berbagai kelas aset dan opsi investasi, investor dapat mengalokasikan aset dengan cara yang mencapai diversifikasi optimal sambil menargetkan pengembalian yang diharapkan. Investor juga dapat menetapkan persentase ke berbagai kelas aset, termasuk saham, obligasi, uang tunai dan investasi alternatif, berdasarkan kisaran volatilitas yang dapat diterima untuk portofolio. Strategi alokasi aset didasarkan pada potret situasi dan tujuan investor saat ini, dan biasanya disesuaikan dengan perubahan kehidupan. Sebagai contoh, semakin dekat seorang investor ke tanggal target pensiunnya, semakin besar alokasi yang dapat berubah untuk mencerminkan lebih sedikit toleransi terhadap volatilitas dan risiko.

Langkah 4: Pilih Opsi Investasi

Investasi individu dipilih berdasarkan parameter strategi alokasi aset. Jenis investasi spesifik yang dipilih sebagian besar tergantung pada preferensi investor untuk manajemen aktif atau pasif. Portofolio yang dikelola secara aktif dapat mencakup saham individu dan obligasi jika ada aset yang cukup untuk mencapai diversifikasi optimal, yang biasanya lebih dari $ 1 juta dalam aset. Portofolio yang lebih kecil dapat mencapai diversifikasi yang tepat melalui dana yang dikelola secara profesional, seperti reksa dana; melalui akun terkelola; atau dengan dana yang diperdagangkan di bursa. Seorang investor dapat membangun portofolio yang dikelola secara pasif dengan dana indeks yang dipilih dari berbagai kelas aset dan sektor ekonomi.

Langkah 5: Monitor, Ukur, dan Keseimbangan

Setelah menerapkan rencana portofolio, proses manajemen dimulai. Ini termasuk memantau investasi dan mengukur kinerja portofolio relatif terhadap tolok ukur. Penting untuk melaporkan kinerja investasi secara berkala, biasanya setiap triwulan, dan untuk meninjau rencana portofolio setiap tahun. Setahun sekali, situasi dan tujuan investor mendapatkan ulasan untuk menentukan apakah ada perubahan signifikan. Tinjauan portofolio kemudian menentukan apakah alokasi tersebut masih tepat sasaran untuk melacak profil risiko-hadiah investor. Jika tidak, maka portofolio dapat diseimbangkan kembali, menjual investasi yang telah mencapai target mereka, dan membeli investasi yang menawarkan potensi kenaikan yang lebih besar.

Ketika berinvestasi untuk tujuan seumur hidup, proses perencanaan portofolio tidak pernah berhenti. Ketika investor bergerak melalui tahap kehidupan mereka, perubahan dapat terjadi, seperti perubahan pekerjaan, kelahiran, perceraian, kematian atau cakrawala waktu yang menyusut, yang mungkin memerlukan penyesuaian tujuan, profil risiko-hadiah atau alokasi aset mereka. Ketika perubahan terjadi, atau ketika kondisi pasar atau ekonomi menentukan, proses perencanaan portofolio dimulai lagi, mengikuti masing-masing dari lima langkah untuk memastikan bahwa strategi investasi yang tepat ada.

Tonton videonya: Episode 10: Fantastic Product Managers And Where To Find Them In GOJEK (Januari 2020).

Loading...